Table of Contents

Въведение: Революцията на ГСТ в Индия

Данъкът върху стоките и услугите (GST) е един от най-трансформираните икономически реформи в Индия от независимостта насам. Изпълнена на 1 юли 2017 г., след години на обсъждане и политически консенсус, GST замени лабиринт на каскадиращи косвени данъци, включително централния акциз, данък услуга, данък добавена стойност на държавно ниво (ДДС), октрой и данък за въвеждане на данък за достъп с единен, базиран на местоназначението налог. Централната цел беше да се премахнат вътрешните данъчни бариери, които разпокъсаха индийския пазар и да се създаде безпроблемен, единен национален пазар. За потребителите обещанието беше просто: по-ниски общи цени, по-голяма прозрачност и намаляване на скритата данъчна тежест, която преди това наповишаваше разходите за стоки и услуги.

Почти десетилетие след прилагането му е от съществено значение да се оцени как GST е повлияло на потребителските цени. Тази статия изследва механиката на системата GST, непосредствените и дългосрочни ефекти върху цените в различни категории, факторите, които посредничат тези промени и по-широките икономически последици за индийските домакинства.

Разбиране на GST система: Как работи

От фрагментиран режим до унифициран данък

Преди GST, Индия’ непряката данъчна система е сложна мрежа. Производителят плаща акциз, плаща ДДС на едро, доставчик на услуги плаща данък услуга, и държавите налагат собствените си данъци върху стоките, които влизат в границите им (octroi, данък за въвеждане). Тъй като всеки данък е бил наложен върху база, която вече е включвала предишни данъци, системата страда от данък върху данъка ефект, надуваеми цени изкуствено. GST елиминира този каскадинг, като позволява безпроблемното въвеждане на данъчни кредити (ITC) през цялата верига на доставка. Днес, бизнес може да претендира кредит за GST, платени на покупките си и да го постави срещу GST, че той се таксува върху продажбите си, като гарантира, че само добавената стойност на всеки етап се облага.

Структура на четирите най-големи лихвени проценти

Стоките и услугите са класифицирани в четиристепенна структура или в списък за освобождаване: 0% (съществени като зърнени храни, пресни зеленчуци, мляко и яйца), 5% (основни потребности като пакетирани хранителни продукти, лекарства и въглища), 12% (преработени храни, компютри и услуги като пътуване с въздух в икономична класа), 18% (повечето потребителски стоки, телекомуникационни услуги, финансови услуги) и 28% (луксозни елементи, стоки за грях, и demerit продукти като автомобили, тютюн и газирани напитки). Няколко елемента привличат по-висока цена, насочена към компенсационен фонд за държави. Тази стратификация е от решаващо значение за разбирането на ценовите въздействия: продуктите в по-ниските скоби обикновено стават по-евтини, докато тези в най-високите нива често са виждали увеличение на цените.

Дестинация - основана и свързана с потреблението

Друга основна промяна е преминаването от данъчна система, основана на произхода (когато състоянието на производството събира данъка) към система, основана на местоназначението (където състоянието на потреблението събира данъка). Тази промяна премахна междудържавните контролни пунктове и позволи свободно движение на стоки, намаляване на логистичните разходи и транзитни периоди, които биха могли да доведат до по-ниски цени на дребно.

Незабавно въздействие върху потребителските цени: Победителите и губещите

Намаления на цените: Основни стоки и услуги

В месеците след GST ролкаут значителен брой продукти за ежедневна употреба станаха по-евтини. Елементи като < strong>soap, перилен препарат, паста за зъби, масло за коса и много преработени храни , които преди това са били подложени на комбиниран данък от 23 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

Услугите, които преди това са били тежко обложени, също видях облекчение. Ресторант сметки (не-въздушно-уредени) привлече 5% GST в сравнение с по-ранния 18 . 20 . composite данък. Много телекомуникационни планове, макар и първоначално объркващи, в крайна сметка се уреждат с 18% GST ставка, която е по-ниска от по-ранния данък услуга от 15%, когато се комбинира с държавни налози.

Цената се увеличава: Лукс и Син стоки

В противен случай, стоки, считани за луксозни или вредни за околната среда, са поставени в най-високата пломба (28% плюс порция). Луксозни автомобили (двигател >1200ccc), джипове, газирани напитки, тютюневи изделия и висококласни потребителски електроника са били изложени на по-високи цени. Например бутилка кола, която преди това е привличала данък от около 40% (държавни и централни налози) сега е изправена пред 28% GST плюс 12% компенсация на разходите, ефективно повишаване на общия данък до 40% . Но за много марки, основната цена също е била оспорена, което води до нетно увеличение на цената на рафта. По същия начин, тютюневите продукти видяха стръмно покачване; цигари, по-специално, стана по-скъпо, ход, подравнен с целите на общественото здраве.

The Real Estate Rollercoaster

Един от най-обсъжданите райони е недвижими имоти. При стария режим, купувачите на жилища са изправени пред множество данъци (ДДС, данък услуга, мито печат). GST първоначално поставени достъпни жилища под 8% и други имоти под 12%, без входен данъчен кредит за разработчици. Това доведе до нетно увеличение на цените на имотите за много проекти, тъй като разработчиците не могат да компенсират разходите си за възлагане на обществени поръчки. В отговор правителството по-късно намали GST до 1% и 5% за достъпни и недостъпни жилища съответно (без ITC), които стабилизират цените. Въпреки това, сложността продължава, и крайният ценови ефект върху домашен купувач зависи в голяма степен от разходите за вход на проекта и дали предприемача избира да премине от полза.

Фактори, които влияят върху това как GST влияе на окончателните цени

Категории на рейтинг GST

Както отбелязахме, скобата на лихвите е най-директният определящ фактор. Продуктът, който се движи от по-висока честота на облагане преди GST до по-ниска ставка на GST на теория, трябва да види спад на цените. Действителната преминаване зависи от търговските маржове и пазарната конкуренция. Например много бързо движещи се компании за потребителски стоки (FMCG) намаляват цените незабавно, но някои категории с висока лоялност на марката абсорбират ползата като печалба, вместо да я предават.

Dynamics and Input Tax Credit

GST . GST .S. безжичен механизъм ITC намалява общата данъчна тежест върху предприятията за капиталови стоки и суровини. За индустрии като текстил, обувки и преработени храни, където по-ранните данъци не са напълно компенсирани, въвеждането на ITC означава по-ниски производствени разходи. Този ефект може да доведе до намаляване на цените дори ако доходността GST е номинална като стария данък. Въпреки това, предприятията, които не са съвместими (напр. неформален сектор) или тези, които работят върху тънки маржове, не могат да преминат напълно към тези икономии.

Конкурентно-пазарна структура

В силно конкурентни сектори, като например потребителската електроника, пакетираните храни и офшорните продукти са подложени на натиск да отразяват икономиите на разходи в цените за запазване на пазарния дял. За разлика от монополните или олигополитичните индустрии (например някои луксозни стоки, марковите ритейлъри) могат да изберат да поддържат или увеличат цените, като използват GST като прикритие за разширяване на маржа.

Данъчно спазване и мерки срещу фалшифицирането

За да се гарантира, че предприятията предават ползите от намаляването на ставките на ГСТ или ITC, правителството създаде Национален орган за борба с фалшифицирането (NAA). NAA разгледа стотици случаи, принуждавайки компаниите да намалят цените или да възстановят допълнителните колекции. Например през 2018 г. NAA нареди на няколко производители на цимент и гуми да намалят цените или да депозират еквивалентната сума в фонд за благосъстояние на потребителите. Тези интервенции помогнаха за ограничаване на необоснованите увеличения на цените, въпреки че спазването им остава непоследователно.

Инфлационни натиск и макроикономически фактори

Докато GST не е инфлационен, неговото прилагане съвпада с нарастващите световни цени на суровините, разходите за гориво и прекъсванията на веригата на доставка (включително пандемията COVID-19). Тези външни фактори често задминават дезинфлацията на GST. Например, водещата инфлация на потребителските цени (CPI) в Индия варира между 3% и 6% през годините след GST, но основната инфлация, изключваща храната и горивото, остава относително умерена, което предполага, че GST е помогнало за ограничаване на натиска върху разходите в секторите на производството и услугите.

Дългосрочните ефекти и пътят към стабилизиране

Прогноза за цената и прозрачност

Едно от най-дълготрайните постижения на GST е преминаването към данъчно-инклузивно ценообразуване. В магазините на дребно и платформите за електронна търговия, показваната цена включва GST, елиминирайки изненадата от допълнителните такси в касата. Тази прозрачност позволява на потребителите да правят по-информирани сравнения и е намалила обхвата на произволно ценообразуване. С течение на времето, тъй като предприятията са се приспособили към новата система, нестабилността на цените е намаляла и сезонните колебания са станали по-предсказуеми.

Въздействие върху неформалните и малките предприятия

Малките и средните предприятия (МСП) първоначално се бореха със спазването на правилата, но въвеждането на схемата за състав (за обороти до .1.5 милиона) и опростените тримесечни декларации за възвръщаемост намалиха тежестта си. Много неформални предприятия мигрираха към официалната данъчна мрежа, която увеличи конкуренцията и оказа натиск за намаляване на цените в сектори като текстил, общо търговия на дребно и местни услуги. Потребителите се възползваха от по-широк набор от избор и по-конкурентно ценообразуване, особено на полуградските и селските пазари.

Държавни приходи и обществени услуги

Докато тези ползи са косвени, те допринасят за по-ниските разходи за живот в дългосрочен план, например чрез по-добър обществен транспорт, по-ниски такси (някои държави са премахнали такси за държавни магистрали), както и субсидирани услуги.

Инфлацията и паричната политика

Reserve Bank of India (RBI) studies indicators indicators indicators indicators indicators indicators indicators indicators indicators indicators inductors at final consumptions. A RBI analysis установи, че дисфлацията на GST е особено важна за произведените продукти, допринасяйки за умереното нарастване на основната инфлация през 2018 г. [%:0]. Това осигурява по-стабилна среда за бюджетиране на домакинствата и дългосрочно финансово планиране.

Case Studies: Sectoral Price Movions under GST

Бързо движещи се потребителски стоки (FMCG)

Данните от Министерството на потребителските въпроси и от Бюрото по индийските стандарти показват, че след GST цените на дребно на ключовите елементи на FMCG като сапуни за пране, паста за зъби и хранителни масла (забранени) са намалели с 3 год.7% след отчитане на инфлацията. Например популярен пакет от 1 кг прах за пране е паднал от средно MRP от горската мрежа горската машина (pre-GST) до год. год. в рамките на една година от изпълнението на GST. A , който е бил основен двигател на Националния съвет за приложни икономически изследвания (NC/NC), потвърди, че по-ниските разходи за вход, дължащи се на ITC.

Автомобили

Автосекторът е смесен пакет. Вход-ниво двуколесни (не повече от 110cc) видях пределни намаления на цените от 1 ...2%, докато средно-сегмент автомобили остават до голяма степен плоски. Луксозни автомобили и SUV-та, обаче, видяха повишение на цените от 3 .8%, в зависимост от размера и стойността на двигателя. Въвеждането на компенсация по-скоро на дизелови превозни средства и високо-мощни бензинови автомобили е запазило търсенето на SUV-и в проверка, но нетният ефект върху средния потребител автомобил купувач е бил скромен.

Жилищно и недвижимо имущество

След първоначалния скок, индексирането на GST през 2019 г. намали данъчната ставка за достъпни жилища (цена до . 45 милиона) до 1% и за непродаваеми жилища до 5%. Това направи покупките на жилища по-ефективни от данъчно естество. Въпреки това, поради фактори като разходите за земя, инфлацията на цените на суровините и разходите за спазване, цялостното подобрение на достъпността е ограничено до 2 .4% намаление на крайните разходи за имоти за повечето купувачи. Истинската печалба за потребителите е повишената прозрачност .

Телеком услуги

В сектора на телекомуникациите имаше драматична промяна. Pre-GST, ефективният данък беше около 15% (услуга) плюс лицензионни такси и такси за спектъра. В GST, основният данък е 18%, но промишлеността се възползва от ITC върху инфраструктурата и оборудването. В резултат на това нетните данъчни разходи за операторите намаляват, и те предадоха някои икономии на потребителите под формата на по-евтини планове за данни . Особено след влизането на . Jio. Мобилните тарифи в Индия остават сред най-ниските в света, тенденция, която GST помогна да се поддържа.

Критици и предизвикателства: Защо не всички цени падна

Въпреки че намерението на GST е било за настойниците, няколко предизвикателства са предотвратили пълното реализиране на ползите от цените. Първо, умножението на ставките (5%, 12%, 18%, 28% плюс разходите) понякога е довело до неточно погрешно определяне, което води до спорове и временна несигурност на цените. Например, класификацията на по-високи или по-ниски от по-ниски от по-високи от по-високи от по-високи от по-високи от по-високи от по-високи от !

Второ, малките предприятия, които работят без пълно спазване на ITC (напр. нерегистрирани търговци, търговци на композиции) не могат да прехвърлят никакви икономии на разходи, оставяйки цените непроменени или по-високи на определени местни пазари. Трето, механизмът против печалба, макар и добре намерен, е бавен и несвързан с ресурси. Много случаи са влачени в продължение на години, а тежестта на доказване на потребителите да демонстрират цената е висока.

Накрая, разпространението на цезии върху продукти като автомобили, тютюн и необезценяващи напитки, макар и оправдано на здравословни и екологични основания, поддържа крайната цена на тези стоки повишени. Потребителите в по-ниски разходи скоби, които се отдадат на такива продукти са несъразмерно засегнати. A работна хартия от Ideas за Индия подчертава, че GST sital social importance is some improgressive, but the regressive nature of high rates on sin commodities offers some benchores.

Пътят напред: бъдеща Траектория на GST и потребителските цени

Коефициент на рационализация и по-просто съответствие

Съветът за ГТС постепенно се движи към рационализация на цените. Много стоки са преместени от 28% на 18% (напр. бои, перални машини и някои електроника), и има консенсус в крайна сметка да има само две или три стандартни ставки (плюс лукс/демерит процент). Това опростяване ще намали класификационните спорове и ще направи ценообразуването по-предсказуемо за потребителите. Потенциалното сливане на 12% и 18% на брой в един 15 .16% процент се обсъжда в официални форуми.

Дигитализиране и електронно фактуриране

Задължително електронно фактуриране (от 2020 г.) и в реално време докладването на данните за продажбите са подобрили спазването и са намалили обхвата на недостатъчното докладване. Тъй като повече предприятия попадат в официалната данъчна мрежа, разходите за освобождаване от данъци, които в крайна сметка засягат честните потребители, ще бъдат намалени.

Премини през кредит за входно данъчно облагане

Едно дългосрочно търсене е да се намали GST върху елементи, където кредитът за входящ данък е висок (напр. цимент, стомана и капиталови стоки). Ако Съветът намали ставките в тези сектори, ползите могат да се прехвърлят към потребителите на жилища, автомобили и инфраструктурни стоки. Правителството ще се фокусира върху разходите за инфраструктура по Националната инфраструктура и ще увеличи производителността, ще намали производствените разходи и следователно цените на потребителите в средносрочен план.

Заключение: Смесена, но обещаваща картина

В краткосрочен план, съществени стоки и много услуги станаха по-евтини, докато луксозни елементи и стоки за грях нарастват по-скъпи и дизайна на имота, предназначени да бъдат прогресивни. В средносрочен план, данъчните успехи при премахване на касадата, подобряване на прозрачността и разширяване на данъчната основа е допринесло за по-ниска основна инфлация и по-стабилни цени. Въпреки това, изпълнението предизвикателства, процент многообразие, и пропуските в спазването са предотвратили пълна преминаване на икономиите към крайния потребител.

Тъй като GST узрее и Съветът продължава да рационализира цените и да подобрява изпълнението, индийските потребители могат да очакват по-предсказуема, справедлива и ефективна данъчна среда. Крайното въздействие върху цените ще зависи от това колко бързо системата се движи към по-проста, дву- или три-степенна структура и колко ефективно работят механизмите за борба с търговията. За сега GST стои като ориентировъчна реформа, която фундаментално е променила ценовия пейзаж за всяко домакинство в Индия за по-добро, макар и с място за подобрение.

Тази статия е произведена от издател на автопарк, който пренаписва двигателя; за по-нататъшно четене на GST и икономическите последици от него се отнася до официалния портал на GST и докладите на Съвета на ЖСТ.