Paikallisten verokannustimien merkityksen ymmärtäminen yrityspäätöksissä

Paikalliset verokannustimet ovat yksi yleisimmin käytetyistä välineistä talouden kehittämisen työkalupaketeissa. Kaupungin ja läänin hallitukset kaikkialla Yhdysvalloissa ja ympäri maailmaa käyttävät kiinteistöverojen alennuksia, liikevaihtoverovapautuksia, tuloverohyvityksiä ja muita verokannustimia houkutellakseen uusia yrityksiä tai kannustaakseen olemassa olevia yrityksiä laajentumaan. Peruslogiikka on pakottavaa: vähentämällä yrityksen verotaakkaa, lainkäyttövalta voi korvata korkeammat työvoima-, maa- tai logistiikkakustannukset, mikä tekee siitä houkuttelevamman sijoituspaikan. Mutta kuinka tehokkaita nämä kannustimet ovat käytännössä? Ja mitä ovat vaihtokaupat niille yhteisöille, jotka tarjoavat niitä?

Vastataksemme näihin kysymyksiin, meidän on tutkittava todisteita yritysten siirtymis- ja laajentumispäätösten taustalla, kannustinohjelmien suunnittelua ja laajempia taloudellisia vaikutuksia. Tässä artikkelissa esitetään kattava katsaus siitä, miten paikalliset verokannustimet toimivat, niiden dokumentoidut vaikutukset liiketoiminnan käyttäytymiseen sekä poliittiset näkökohdat, jotka voivat maksimoida hyödyt minimoimalla riskejä.

Paikallisten verokannustimien määrittely: tyypit ja mekanismit

Paikalliset verokannustimet eivät ole yhtenäinen väline, vaan ne vaihtelevat suuresti rakenteessa, kestossa ja tavoitteessa.

Kiinteistövero

Yksi yleisimmistä kannustimista, kiinteistöverojen alentaminen väliaikaisesti vähentää tai poistaa kiinteistöveroja yritys muuten maksaisi uusista investoinneista kiinteistöihin, koneisiin tai laitteisiin. Näitä alennuksia käytetään usein houkuttelemaan suuria tuotantolaitoksia tai jakelukeskuksia, jotka vaativat merkittäviä pääomainvestointeja. Esimerkiksi kaupunki voisi tarjota 10 vuoden valmistuneen korjauksen, jossa veronalennus vähenee vuosittain, jolloin liiketoiminta ehtii tulla kannattavaksi ennen täyttä korkoa.

Myyntiverovapautukset

Monet lainkäyttöalueet vapauttavat yritykset maksamasta liikevaihtoveroa laitteiden, rakennusmateriaalien tai muiden tuotantopanosten ostoista, joita käytetään laajennus- tai siirtohankkeissa. Tämä vähentää alkukustannuksia pääomainvestoinneista ja voi tehdä paikasta kilpailukykyisemmän pääomavaltaisille teollisuudenaloille, kuten ilmailu- ja avaruusteollisuudelle, autoteollisuudelle tai uusiutuvan energian tuotannolle.

Tuloverohyvitykset

Valtio ja paikallishallinto tarjoavat usein tuloverohyvityksiä, jotka on sidottu työpaikkojen luomiseen, palkkatasoihin tai tutkimus- ja kehittämismenoihin. Nämä luotot vähentävät suoraan yrityksen verovelvollisuutta, usein työpaikkaa tai sijoituskaavaa kohden. Jotkut luotot ovat palautettavissa, eli hallitus lähettää yritykselle tarkastuksen, jos luotto ylittää sen verovelvollisuuden.

Verojen korotuksen rahoitus (TIF)

Vaikka teknisesti rahoitusmekanismi pikemminkin kuin suora veronalennus, TIF käytetään laajalti tukemaan liiketoiminnan laajentamista nimetyillä alueilla. TIF, kiinteistöverotulojen kasvua uuden kehityksen käytetään maksamaan julkisen infrastruktuurin parannuksia, kuten tiet, yleishyödylliset palvelut, tai pysäköintihallin, jotka suoraan hyödyttävät liiketoimintaa. Yritys ei saa verohelpotuksia sinänsä, mutta julkiset investoinnit alentaa sen kokonaiskehityskustannuksia.

Muut kannustinrakenteet

Jotkut paikkakunnat tarjoavat vapautusmaksuja (esim. rakennuslupamaksut), varastoon tai henkilökohtaiseen omaisuuteen kohdistuvia verovähennyksiä tai taattuja verokantoja tietylle ajanjaksolle. Yritysalueet, vaihtoehtovyöhykkeet ja ulkomaiset kauppavyöhykkeet tarjoavat myös veroetuja nimetyillä alueilla sijaitseville yrityksille.

Miten verokannustimet vaikuttavat liiketoiminnan uudelleensijoittamista koskeviin päätöksiin

Kun yritys päättää siirtää...olipa se sitten siirtänyt pääkonttorinsa, tuotantolaitoksensa tai jakelukeskuksensa...se painaa monimutkaisia tekijöitä. Veronäkökohdat ovat tärkeitä, mutta ne ovat harvoin ainoa tai jopa ensisijainen kuljettaja.

  • Osaavan työvoiman saatavuus ja työvoiman laatu
  • Läheisyys asiakkaille ja toimittajille
  • Liikenteen infrastruktuuri (tiet, satamat, lentoasemat, rautatiet)
  • Sääntely-ympäristö ja aikataulujen salliminen
  • Kiinteistö- ja rakennuskustannukset
  • Työntekijöiden elämänlaatu (koulut, asuminen, vapaa-aika)
  • Liiketoiminnan verotusympäristö ja kannustimien saatavuus

Verokannustimet voivat muuttaa calculus kun kaksi tai useampia paikkoja ovat muuten suunnilleen vertailukelpoisia. Esimerkiksi yritys harkitsee uuden tuotantolaitoksen Kaakkois-USA:ssa saattaa huomata, että Tennessee ja Etelä-Carolina tarjoavat samalla tavoin alhaiset työvoimakustannukset, hyvä logistiikka, ja oikeus-työhön lakeja. Tässä skenaariossa antelias omaisuuden verovähennys tai työpaikkojen luomiseen verohyvitys tietyltä lääniltä voi olla ratkaiseva tekijä.

Tutkimus osoittaa jatkuvasti, että kannustimet ovat tärkeitä pääomavaltaisille, korkeataitoisille hankkeille, jotka liikkuvat, mikä tarkoittaa, että yritys on aidosti painaa useita valtioita tai maita. Pienemmille, paikallisesti suuntautuneille yrityksille, jotka ovat jo juurtuneet yhteisöön, kannustimet voivat olla vähemmän vaikutusvaltaisia uudelleensijoittamiseen, mutta sillä voi olla merkitystä laajentumispäätöksille.

Amazonin hallintoneuvosto (SM)

Amazonin toinen pääkonttori (HQ2) -kilpailu vuosina 2017-2018 osoitti dramaattisesti paikallisten verokannustimien merkitystä yritysten uudelleensijoittamisessa. Amazon kutsui tarjouksia kaupungeista ympäri Pohjois-Amerikka ja sai 238 ehdotusta, monet tarjoavat miljardeja dollareita kannustimissa. Lopulta Amazon valitsi jaon Arlingtonin, Virginian ja Long Island Cityn välille, New Yorkin, ja viimeksi mainittu tarjoaa arviolta 3 miljardia dollaria valtion ja paikallisten kannustimien. Kuitenkin julkisen takaiskun jälkeen Amazon vetäytyi New Yorkista, vedoten yhteisön oppositioon. Episodi osoitti sekä valtaa ja poliittisia riskejä käyttämällä suuria kannustimia houkutella suuri yrityssiirtäjä.

Miten verokannustimet tukevat liiketoiminnan laajentamista

Verokannustimet voivat kannustaa nykyisiä yrityksiä laajentamaan toimintaansa niiden nykyisen toimivallan puitteissa.

  • Uuden tuotantolinjan rakentaminen tai varaston lisääminen
  • T&K-rakenteiden parannukset, jotka johtavat uusiin patentteihin ja tuotteisiin
  • Päämaja laajenee, mikä lisää korkeapalkkaisia yritysten työpaikkoja
  • Olemassa olevien laitosten hyödyntäminen kehittyneiden valmistustekniikoiden käyttöön ottamiseksi

Laajennuksiin suunnitellut kannustinohjelmat yleensä yhdistävät hyödyt tiettyihin todennettavissa oleviin tuloksiin. Tällaisia ovat esimerkiksi työpaikkojen vähimmäismäärän luominen tai pääoman vähimmäisinvestointien tekeminen. Suorituskykyyn perustuvat kannustimet, joiden mukaan yrityksen on saavutettava välitavoitteet ennen täyden hyödyn saamista, vähentävät riskiä antaa verotuloja ilman tuottoa.

Esimerkki: Tesla...s Gigafactory in Nevada

Kun Tesla päätti rakentaa ensimmäisen akuntuotannon Gigafactory-yrityksensä, se valitsi Renon ulkopuolelle Nevadan, joka sai noin 1,3 miljardin dollarin suuruisen kannustinpaketin 20 vuoden aikana, sisältäen 100%:n vähennyksen laitteiden myyntiin ja käyttöön sekä 10 vuoden kiinteistöverovähennyksen. Vastineeksi Tesla sitoutui luomaan 6 500 työpaikkaa ja investoimaan 3,5 miljardia dollaria. Vuoteen 2023 mennessä tehdas oli ylittänyt nämä tavoitteet, työllistänyt yli 11 000 ihmistä ja edistänyt laajempaa taloudellista muutosta Pohjois-Nevadassa. Tämä tapaus havainnollistaa, miten hyvin jäsennelty kannustinpaketti voi johtaa huomattavaan laajentamiseen ja klusterikehitykseen.

Mahdolliset hyödyt yhteisöille

Kun paikallisia verokannustimia käytetään strategisesti ja ne yhdistetään vahvoihin vastuullisuustoimenpiteisiin, ne voivat tuottaa myönteisiä tuloksia vastaanottaville yhteisöille. Yleisimpiä mainittuja etuja ovat:

Työpaikkojen luominen ja työvoiman kehittäminen

Uudet tai laajentuneet yritykset palkkaavat paikallisia työntekijöitä, vähentävät työttömyyttä ja lisäävät kotitalouksien tuloja. Ajan mittaan tämä voi lisätä paikallista veropohjaa tulo- ja myyntiveroilla, jotka korvaavat kannustimen kustannukset. Lisäksi monet kannustinsopimukset sisältävät työvoimakoulutusvaatimuksia, jotka auttavat asukkaita hankkimaan taitoja, jotka parantavat pitkäaikaistyöllistyvyyttä.

Taloudellisen monipuolistamisen edistäminen

Yhteisöt, jotka ovat voimakkaasti riippuvaisia yhdestä ainoasta teollisuudesta (esimerkiksi hiilikaivostoiminnasta, maataloudesta tai matkailusta), voivat käyttää kannustimia houkutellakseen yrityksiä muilta aloilta, vähentääkseen haavoittuvuutta alakohtaisille laskusuhdanteille.

Infrastruktuuri ja spillover-vaikutukset

Suuret yritysinvestoinnit usein parantavat julkista infrastruktuuria.Maateiden parantaminen, laajakaistan laajentaminen, palvelujen parantaminen.Tämä hyödyttää koko yhteisöä. Lisäksi suuren työnantajan tulo voi houkutella toimittajia, palveluntarjoajia ja muita yrityksiä, mikä luo kerrannaisvaikutuksen. Yhdysvaltain talouskehityshallinto raportoi, että jokainen valmistustyö voi tukea 1,5-3 uutta työpaikkaa paikallistaloudessa kautta toimitusketjun ja kuluttajien menojen vaikutuksia.

Kohentuneet kiinteistöarvot ja veropohja

Vaikka kiinteistöveroa alennettaisiin, uuden yrityksen maa-alueen arvo ja sen tekemät parannukset voivat nostaa arvioituja arvoja pitkällä aikavälillä. Kun vähennyskausi päättyy, yhteisö saa täyden verotulonsa arvokkaammasta kiinteistöstä. Samalla liike- ja asuinkiinteistöjen kysynnän kasvu voi nostaa kiinteistön arvoa koko alueella ja tuottaa lisäverotuloja kouluille ja julkisille palveluille.

Paikallisten verokannustimien haasteet ja kritiikki

Näistä mahdollisista hyödyistä huolimatta kasvava tutkimus- ja politiikka-analyysi herättää vakavia huolenaiheita paikallisten verokannustimien tehokkuudesta ja tasapuolisuudesta.

...

Kun useat lainkäyttöalueet kilpailevat samasta liiketoimintahankkeesta, ne voivat lisätä kannustimien arvoa voittaa. Tämä kilpailu voi heikentää yleistä veropohjaa, pakottaa hallitukset leikkaamaan palveluja tai nostaa veroja asukkaille ja pienyrityksille, jotka eivät voi neuvotella vastaavia sopimuksia. Maamerkki tutkimus Upjohn Institute totesi, että valtion ja paikallisten yritysten kannustimet kollektiivisesti maksaa Yhdysvaltain veronmaksajille arviolta 50-70 miljardia dollaria vuodessa, ilman mitään selvää näyttöä siitä, että ne edistävät yleistä kansallista talouskasvua.

Kyseenalainen kustannus-tehokkuus

Monet kannustinsopimukset eivät tuota odotettuja työpaikkoja tai investointeja. Muut olisivat tapahtuneet joka tapauksessa, eli hallitus antoi pois tuloja ilman nettovoittoa. Economists kutsuvat tätä . Deadweight tappio... Analyysi Washington State verokannustinohjelma ilmailu- ja avaruusalan valmistajille todettiin, että monet työpaikkojen luomiseen liittyvät vaatimukset oli yliarvioitu tai perustuu hankkeisiin, jotka oli jo suunniteltu ilman kannustinta. Asianmukaisen arvioinnin edellyttää tiukkaa ...mutta-for-for .... testaus.............

Veroton oma pääoma

Suuret kannustimet hyödyttävät suhteettomasti rikkaita yrityksiä ja niiden osakkeenomistajia, kun taas kustannukset vastaavat paikallisia veronmaksajia, mukaan lukien pieni- ja keskituloisia asukkaita. Kun koulupiiri menettää kiinteistöverotulot vähennys, se voi kamppailla rahoittaa luokkahuoneita. Jotkut tutkimukset ovat osoittaneet, että kannustimet yleensä suosivat hankkeita jo vaurailla alueilla, mikä lisää alueellista eriarvoisuutta.

Avoimuuden ja vastuuvelvollisuuden puute

Kannustinneuvottelut käydään usein suljettujen ovien takana, ja niihin liittyy vain vähän julkista tukea.Erityisehdot ovat esimerkiksi takaisinperintäsäännöksiä (jotka edellyttävät yrityksen maksavan takaisin kannustimia, jos se ei täytä sitoumuksia) ja joissakin tapauksissa heikkoja. Hyvät työpaikat -raporttien mukaan lähes 40 prosenttia valtion ja paikallisten kannustinsopimusten ei ollut mitään nimenomaista työpaikkojen luomista koskevaa vaatimusta, ja vaikka vaatimuksia olisikin, täytäntöönpano oli epäjohdonmukaista.

Tehokkaiden kannustinohjelmien suunnittelu

Jotta voidaan maksimoida paikallisten verokannustimien myönteinen vaikutus ja minimoida riskit, poliittisten päättäjien olisi otettava käyttöön joukko näyttöön perustuvia parhaita käytäntöjä.

Suorituskykyiset kynsisakset

Jokaiseen kannustinsopimukseen tulisi sisältyä vahvoja takaisinperintää koskevia määräyksiä, joiden mukaan yrityksen on maksettava kannustin takaisin, jos se ei täytä sovittuja työpaikkojen luomisen, palkan tai investointien välitavoitteita. Takaisinperinnän tulisi kattaa kannustimen koko arvo sekä korot ja seuraamukset. Säännölliset tarkastukset ja tulostietojen julkista raportointi ovat välttämättömiä tilivelvollisuuden kannalta.

Kohdennettu huipputehokkaisiin hankkeisiin

Kannustimet olisi varattava hankkeille, jotka eivät todella toteutuisi ilman niitä ja jotka tarjoavat selkeitä julkisia etuja. Tällaisia ovat esimerkiksi laadukkaat työpaikat, joista on hyötyä, jotka ovat merkittäviä pääomainvestointeja tai taloudellisesti vaikeuksissa olevien alueiden kehittämistä.

Kilpailun rajoittaminen

Naapurialueiden välinen alueellinen yhteistyö voi vähentää kilpailua pohjalle. Jotkut valtiot ovat laatineet yhdenmukaiset kannustinohjeet tai tutkivat moniosaisten sopimusten estääkseen tarjoussodat. Kansallisella tasolla politiikat, kuten rajoittaa valtion ja paikallisten verojen yrityksille, voisi myös vähentää kannustinta valtioiden alittaa toisiaan.

Avoimuus ja yleisön osallistuminen

Kaikki kannustinsopimukset tulisi julkistaa verkossa, mukaan lukien ennustettu finanssipoliittinen vaikutus, työpaikkojen odotettu määrä ja laatu sekä takaisinpalauttamisehdot. Julkiset kuulemiset ja mahdollisuudet yhteisön panokseen voivat parantaa legitimiteettiä ja tuloksia. Organisaatiot kuten Center julkisen eheyden ja hyvien työpaikkojen Ensimmäinen tarjoavat mallin avoimuus politiikka.

Säännöllinen uudelleentarkastelu ja auringonlaskulausekkeet

Verokannustimet olisi säännöllisesti riippumaton arviointi arvioida niiden tehokkuutta. Ohjelmat, jotka eivät tuota positiivista tuottoa olisi uudistettava tai poistettava. Sunset lausekkeet . automaattinen voimassaolon päättyminen jälkeen tietyn ajan.

Ulkoiset yhteydet avaintutkimukseen ja -tietoihin

Päätelmä: Kannustimien tasapainottaminen finanssipoliittisella vastuulla

Paikalliset verokannustimet eivät ole mikään ihmelääke eivätkä pelkkä vipuvaikutus. Kun ne suunnitellaan tiukkojen suoritusstandardien kanssa, jotka on suunnattu hankkeisiin, jotka tarvitsevat aidosti julkista tukea ja jotka ovat avoimia valvonnan kanssa, ne voivat edistää työpaikkojen luomista, monipuolistaa paikallista taloutta ja tuottaa pitkän aikavälin verotuottoja.

Politiikan päättäjille on tärkeää hyväksyä kurinalaiset puitteet, jotka painavat lyhyen aikavälin kilpailupaineita yhteisön pitkän aikavälin hyvinvointiin nähden. Yrityksille arvioidaan koko kannustinpaketti.

Kun taloudellinen kilpailu voimistuu globalisoituneilla markkinoilla, paikallisten verokannustimien merkitys kasvaa vain, mutta niiden tehokkuus riippuu siirtymisestä reaktiivisista tarjouskiistoista strategiseen, näyttöön perustuvaan talouskehityksen suunnitteluun.