Table of Contents
Uvod: GST revolucija u Indiji
Porez na dobra i usluge (GST) stoji kao jedna od najtransformativnijih ekonomskih reformi u Indiji od nezavisnosti. Provedena 1. jula 2017. godine, nakon dugogodišnjeg razmatranja i političkog konsenzusa, GST je zamenio lavirint kaskadnih indirektnih poreza uključujući centralnu trošarinu, porez na usluge, porez na dodanu vrednost na državnom nivou (PDV), oktroi, i porez na upissa jedinstvenim, odredišnim nametom. Centralni cilj je bio da se deaktiviraju unutrašnje poreske prepreke koje su rascepale indijsko tržište i stvorile nemirno, ]single nacionalno tržište. Za potrošače, obećanje je bilo jednostavno: niža ukupna transparentnost, i smanjenje skrivenog tereta koji je prethodno napuhao trošak i naplaćivao dobro.
Skoro deceniju u njegovoj implementaciji, bitno je proceniti kako je GST zapravo uticala na potrošačke cene. Ovaj članak istražuje mehaniku GST sistema, njegove neposredne i dugoročne efekte na cene u različitim kategorijama, faktore koji posreduju u tim promenama, i šire ekonomske implikacije za indijska domaćinstva.
Razumevanje GST sistema: Kako to funkcioniše
Od fragmentiranog režima do jedinstvenog poreza.
Pre GST-a, India’ indirektni poreski sistem je bio složen internet. Proizvođač je platio trošarinu, veleprodaja je plaćao PDV, davalac usluga plaćao porez, a države su uvele porez na robu koja ulazi u njihove granice (oktroi, ulazna taksa). Pošto je svaki porez naplaćivan na osnovu koji je već bio uključen prethodni porez, sistem je patio od tax-on-porez efekta, napumpavanja cena veštački. GST je eliminirao ovaj kaskading dozvoljavajući da se naplati bezazlenim ulaznim porezima (ITC) preko čitavog lanca snabdevanja. Danas, biznis može da prisvoji kredit za GST-a koji je platio za kupovinu i dao protiv GST-a, čime se obezbeđuje samo ta cena.
Struktura četvorotiljarske stope
Roba i usluge se klasifikuju pod četverorazrednom stopom ili liste izuzeća: 0% (osnovne stvari kao što su žitarice hrane, sveže povrće, mleko i jaja), 5% (osnovne potrepštine kao što su zapakirani prehrambeni predmeti, lekovi i ugalj), 12% (obrađene namirnice, računari i usluge kao što su putovanja avionom u ekonomskoj klasi), 18% (najviše potrošačka roba, telekom usluge, finansijske usluge), i 28% (luksuzni predmeti, roba greha, i demeritski proizvodi kao što su automobili, duvan i aeratorisana pića). Nekoliko predmeta privlače ces na vrhu najviše cene, usmereno je na kompenzacioni fond za države. Ova stratifikacija je kritična za razumevanje uticaja cena: proizvodi u nižim zagradama su uglavnom jeftiniji, dok su oni u najvišim nivoima često bili u testerima koji su se povećali.
Destinacija-Based i Consumption-Linked
Drugi fundamentalni pomak je bio prelazak iz sistema poreza zasnovanog na poreklu (gdje je stanje proizvodnje prikupilo porez) na sistem zasnovan na destinaciji (gdje stanje potrošnje prikuplja porez). Ova promjena je uklonila međudržavne kontrolne pozicije i omogućila slobodno kretanje robe, smanjenje troškova logistike i tranzita koristi koje bi mogle prevesti u niže maloprodajne cijene.
Neposredni uticaj na potrošačke cene: Pobednici i gubitnici
Smanjenje cene: Esencijalna roba i usluge
U mesecima posle GST prenošenja, značajan broj proizvoda za dnevnu upotrebu postao je jeftiniji. Predmeti kao što su
Usluge koje su ranije bile teško oporezovane takođe su videle olakšice. Računi za restorane (neklimatizirani) privukli su 5% GST u odnosu na ranije 180% kompozitnog poreza. Mnogi planovi za telekom, iako u početku zbunjujući, na kraju su se naselili sa 18% GST stopom, koja je bila niža od ranijeg poreza na usluge od 15% u kombinaciji sa državnim nametima.
Poveæanje cene: Luksuzna i gresna roba
Nasuprot tome, roba koja se smatra luksuzom ili štetnom stavljena je u najveću zagradu (28% plus ses). Luksuzni automobili (motor >1200cc), SUV-ovi, aerijacija pića, duvanski proizvodi i visokokvalitetna potrošačka elektronika bili su svedoci povećanja cena. Na primer, boca kole koja je ranije privukla porez od oko 40% (državne i centralne naplate) sada se suočava sa 28% GST plus 12% kompenzacije ces, efektivno podizanje ukupnog poreza na 40% ali za mnoge brendove, osnovna cena je takođe restrukturirana, što je dovelo do neto povećanja cene police. Slično tome, duvanski proizvodi su se povećali, cigarete su posebno postale skuplje, što je preraslo sa ciljevima javnog zdravlja.
Rolerkoster nekretnina
Jedna od najrazboritijih oblasti bila je nekretnina. Pod starim režimom, kupci kuća suočili su se sa mnoštvom poreza (PDV, porez na usluge, carina maraka). GST je prvobitno stavio pristupačne stambene jedinice ispod 8 odsto i druge nekretnine ispod 12 odsto, bez ulaznih poreza za programere. To je dovelo do neto povećanja cena nekretnina za mnoge projekte, jer programeri nisu mogli da umanje troškove nabavke. Kao odgovor, vlada je kasnije smanjila GST na 1% i 5% za pristupačne i nedozvoljene stambene troškove (bez ITC), koji stabilizuju cene. Međutim, kompleksnost se nastavlja, a konačna cena uticaja na kupca kod kuće u velikoj meri zavisi od ulaznih troškova projekta i da li je investitor odlučio da prođe na korist.
Faktori koji utiču na to kako GST utiče na konačne cene
ГСТ оцене Kategorije
Kao što je navedeno, stopa zagrada je najdirektnija odrednica. Proizvod koji se kreće od veće pre-GST poreske incidencije do niže GST stope treba, u teoriji, da vidi pad cene. Međutim, stvarna pass-prolaz zavisi od poslovne marže i tržišne konkurencije. Na primer, mnoge kompanije koje brzo kreću potrošačku robu (FMCG) odmah su smanjile cene, ali neke kategorije sa visokom brandom lojalnosti apsorbuju korist kao profit, a ne da je prenose.
Dinamika lanca snabdevanja i porez na upis
GST-ov mehanizam besprekorne ITC-a smanjuje ukupni poreski teret za preduzeća za kapitalnu robu i sirovine. Za industrije kao što su tekstil, obuća i prerađena hrana, gde ranije porezi nisu bili u potpunosti umanjeni, uvođenje ITC-a značilo je niže troškove proizvodnje. Ovaj efekat mogao bi dovesti do smanjenja cena čak i ako izlazna GST stopa nominalno bude ista kao stara taksa. Međutim, preduzeća koja nisu u skladu (npr. neformalni sektor) ili oni koji posluju na tankim marginama možda neće u potpunosti proći na te uštede.
Konkurencijska i tržišna struktura
U visoko konkurentnim sektorima kao što su potrošačka elektronika, pakovana hrana i opremafirme pod pritiskom su da odaberu bilo kakvu uštedu troškova u cenama da zadrže tržišni udeo. Nasuprot tome, monopolističke ili oligopolističke industrije (npr. određene luksuzne robe, brendirane maloprodaje) mogu da odluče da održavaju ili povećaju cene, koristeći GST kao pokriće za ekspanziju margine. Stepen transparentnosti cena u okviru GST-a (gdje fakture pokazuju poreske komponente) takođe je ovlašćeno potrošačima da porede i traže fer cene.
Poreska usklađenost i antiprofitne mere
Kako bi se osiguralo da preduzeća prenesu prednosti smanjenja GST stopa ili ITC, vlada je uspostavila Nacionalnu antiprofitarijansku austriju (NAA). NAA je ispitala stotine slučajeva, primoravši kompanije da smanje cene ili povrate višak naplate. Na primer, u 2018. godini, NAA je naložila nekoliko proizvođača cementa i guma da sniže cene ili da uplate ekvivalentni iznos u fond za dobrobit potrošača. Ove intervencije su pomogle da se smanji neopravdano povećanje cena, iako je usklađenost i dalje nedosledna.
Inflacionarni pritisci i makroekonomski faktori
Iako sam GST nije inflatoran, njegova implementacija se poklopila sa rastom globalnih cena robe, troškova goriva i poremećaja u lancu snabdevanja (uključujući pandemiju COVID-19). Ti spoljni faktori često su preplavljavali dezinflacioni efekat GST-a. Na primer, inflacija indeksa potrošačkih cena (CPI) u Indiji fluktuirala je između 3% i 6% u post-GST godinama, ali je temeljna inflacija isključujući hranu i gorivo ostala relativno umerena, što ukazuje da je GST pomogao da se u sektoru proizvodnje i usluga uguše pritisak na troškove.
Dugoročni efekti i put do stabilizacije
Predvidljivost cene i transparentnost
Jedno od najtrajnijih dostignuća GST-a je potez ka poresko-uključenim cenama. U maloprodajnim prodavnicama i platformama e-trgovine, prikazana cena uključuje GST, eliminisanje iznenađenja dodatnih troškova u blagajni. Ova transparentnost je omogućila potrošačima da naprave više informisanih poređenja i smanjila opseg proizvoljnog određivanja cena. Tokom vremena, pošto su se preduzeća prilagodila novom sistemu, volatilnost cena se smanjila, a sezonske fluktuacije su postale predvidljivije.
Uticaj na neformalne i male firme
U početku su mala i srednja preduzeća (MSP) se borila sa saglasnošću, ali uvođenje šeme kompozicije (za promet do 1,5 crora) i pojednostavljeno tromjesečno popunjavanje povrata smanjili su svoje breme. Mnoge neformalne kompanije su migrirale na formalnu poresku mrežu, koja je povećala konkurenciju i stavila pritisak na cene u sektorima kao što su tekstil, opšta maloprodaja i lokalne usluge. Potrošači su imali koristi od šireg raspona izbora i konkurentnije cene, posebno na poluurbanom i ruralnom tržištu.
Državna poreska i javna služba
Širenjem poreske osnovice i smanjenjem utaje, GST je povećao državne prihode, omogućavajući veću potrošnju na infrastrukturu, zdravlje i obrazovanje. Iako su te beneficije indirektne, one doprinose smanjenju troškova života na duže staze na primer, kroz bolji javni prevoz, niže naplate cestarine (neke države su uklonile cestarine na državnim autoputevima), i subvencionisanim komunalijama. Poboljšano fiskalno zdravlje država takođe smanjuje potrebu da se nametnu lokalni porezi ili nadoknada koje bi na kraju zakucale na potrošače.
Inflacija i monetarna politika
Studije Rezervne banke Indije (RBI) nagovestile su da je GST smanjio ukupnu inflaciju volatilnosti. Uklanjanjem kaskadnih poreza sistem prigušuje prolaz ulaznih troškovnih šokova na konačne potrošačke cene. A RBI analiza utvrdila je da je dezinflacioni uticaj GST-a posebno značajan za proizvode koji su doprineli umerenosti osnovne inflacije u periodu 20182019. godine. Ovo pruža stabilnije okruženje za budžetiranje domaćinstava i dugoročno finansijsko planiranje.
Studije slučaja: Sektorska kretanja cena pod GST-om
Brzo pokretna potrošačka roba (FMCG)
Podaci Ministarstva za potrošačke poslove i Biroa za indijske standarde ukazuju da su post-GST, maloprodajne cene ključnih FMCG predmeta kao što su sapuni za pranje, pasta za zube i jestiva ulja (pakovana) smanjene za 37% nakon obračuna inflacije. Na primer, popularno pakovanje praška za 1 kg palo je sa prosečnog MRP-a od120 (pre-GST) na112115 u roku od godinu dana od implementacije GST-a. A studija Nacionalnog saveta primenjenih ekonomskih istraživanja (NCAER) potvrdila je da su niži ulazni troškovi zbog ITC-a bili primarni vozač.
Automobili.
Auto sektor je mešana torba. Ulazni dvotočkaši (ispod 110cc) su videli marginalno smanjenje cena od 1%, dok su automobili srednje segmenta ostali uglavnom ravni. Luksuzni automobili i SUV-ovi, međutim, videli su povećanje cene od 38%, u zavisnosti od veličine motora i vrednosti. Uvođenje kompenzacionog sepamenta na dizel vozila i visokopojasne benzinske automobile je zadržalo potražnju za SUV-ima u proveru, ali je neto efekat na prosečan kupac potrošačkih automobila bio skroman.
Stanovanje i nekretnine
Nakon početnog porasta, racionalizacija GST stope u 2019. godini smanjila je poresku stopu na pristupačne stambene (cijene do 45 lakh) na 1% i na nedopuštene stambene na 5%. To je učinilo kupovinu kuće više poresko efikasnijom. Međutim, zbog faktora kao što su troškovi zemljišta, inflacija sirovine i troškovi usklađivanja, sveukupno poboljšanje pristupačnosti je ograničeno na 24% smanjenja konačnih troškova imovine za većinu kupaca. Realna pobeda za potrošače je povećana transparentnost razviđači moraju da objave GST komponentu, smanjujući skrivene troškove.
Telecom Services
Pred-GST, efektivni porez je bio oko 15% (porez na usluge) plus naknade za licence i spektre. Prema GST-u, osnovni porez je 18%, ali je industrija imala koristi od ITC-a za infrastrukturu i opremu. Kao rezultat toga, neto porezni troškovi za operatere su se smanjili, i oni su usvojili neke uštede za potrošače u vidu jeftinijih planova za podatke posebno nakon ulaska Reliance Jio. Mobilne tarife u Indiji ostaju među najnižim u svetu, trend koji je GST pomogao da se održi.
Kritike i izazovi: Zašto nisu pale sve cene
Iako je namera GST bila za konzumer, nekoliko izazova je sprečilo potpuno realizaciju cena. Prvo, višestrukost stopa (5%, 12%, 18%, 28% plus ses) je ponekad rezultirala nenamernom pogrešnom klasifikacijom, što je dovelo do sporova i privremene neizvesnosti cena. Na primer, klasifikacija obućebilo iznad ili ispod 1000određeno da li privlači 5% ili 12% GST, što je izazvalo zabunu za maloprodaje i potrošače slično.
Drugo, mala preduzeća koja posluju bez pune ITC usklađenosti (npr. neregistrirani dileri, trgovci kompozicijom) možda neće preneti ni jednu uštedu troškova, ostavljajući cene nepromenjene ili veće na određenim lokalnim tržištima. Treće, mehanizam protiv profitarija, iako dobronamerno, je spor i nedovoljno reizvođen. Mnogi slučajevi su se vukli godinama, a teret dokaza o potrošačima da pokažu da je izvlačenje cena visoko.
Konačno, širenje cesa na proizvode poput automobila, duvana i aerijalnih pića, iako opravdano na zdravstvo i ekološku osnovu, zadržalo je konačnu cenu tih dobara povećanu. Potrošači u zagradama nižih prihoda koji se upuštaju u takve proizvode su nesrazmerno pogođeni. A radni papir Ideje za Indiju] naglašava da je uticaj GST-a na ukupnu dobrobit blago progresivna, ali regresivna priroda visoke stope na robu za grehove umanjuje neke dobitke.
Put ispred: Buduća putanja GST-a i potrošačkih cena
Ocenite racionalizaciju i jednostavnije usklađivanje
Savet GST-a progresivno se kreće ka racionalizaciji stopa. Mnoga roba je premeštena sa 28% na 18% (npr. boja, mašina za pranje rublja i određena elektronika), i postoji konsenzus da će na kraju imati samo dve ili tri standardne stope (plus luksuzna/demeritna stopa). Ovo pojednostavljenje će smanjiti klasifikacione sporove i učiniti cene predvidljivijima za potrošače. Potencijalno spajanje 12% i 18% ploča u jednu stopu od 15% se raspravlja na zvaničnim forumima.
Digitalizacija i E-invokacija
Obvezno e-invokacija (iz 2020) i izveštavanje o prodaji u realnom vremenu poboljšali su usklađenost i smanjili opseg za nedovoljno izveštavanje. Kako više preduzeća spada u formalnu poresku mrežu, kaskadni troškovi utaje poreza što će na kraju štetiti poštenim potrošačima smanjiti. To bi trebalo da dovede do do doslednijih cena širom zemlje.
Putnièka propusnica preko poreza na ulaz
Jedna dugogodišnja potražnja je da se smanji GST na stavke gde je ulazni poreski kredit visok (npr. cement, čelik i kapitalna roba). Ako Savet smanji stope u tim sektorima, koristi mogu da teku potrošačima stambenih, automobilskih i infrastrukturno-zavisnih dobara. U žiži vladine potrošnje u okviru Nacionalne infrastrukturne cjevovode takođe će povećati produktivnost, smanjiti troškove proizvodnje i, posljedično, potrošačke cene u srednjem roku.
Zaključak: Mešovita ali obećavajuća slika
Uticaj GST na potrošačke cene u Indiji je u poslednje vreme više puta bio uticajan. Ukratko, esencijalna roba i mnoge usluge su postale jeftinije, dok su luksuzni predmeti i roba za greh postali skuplji dizajn koji je namenjen da bude progresivniji. Uspeh poreza u eliminaciji kaskadiranja, unapređenju transparentnosti i proširenju poreske osnovice doprineo je nižoj jezgri inflacije i stabilnijim cenama. Međutim, izazovi implementacije, stopa multipliciteta i praznine u skladu sa uštedom do krajnjih potrošača su sprečili potpuni prolaz.
Kako GST sazrijeva i Savet nastavlja da racionalizira stope i poboljšava sprovođenje, indijski potrošači mogu da očekuju predvidljivije, pravednije i efikasnije poresko okruženje. Krajnji uticaj cena zavisiće od toga koliko brzo se sistem kreće ka jednostavnijoj, dvo ili trorazrednoj strukturi i kako efikasno funkcionišu antiprofitabilni mehanizmi. Za sada, GST stoji kao značajna reforma koja je fundamentalno promenila pejzaž cena za svako domaćinstvo u Indiji na bolje, iako sa prostorom za poboljšanje.
Ovaj članak je proizveo flotni izdavač koji je prepravljao motor; za dalje čitanje o GST-u i njegovim ekonomskim implikacijama, odnosi se na zvanični GST portal i izveštaj GST Saveta.