立法机构通过的法律如何影响退休和养恤金政策

联邦和州两级的立法机关对退休人员的财政保障有着直接和持久的影响。它们通过的法律决定了从养老金投资和管理到福利计算、谁有资格、甚至退休年龄等一切问题。 对美国和退休人员来说,了解这些政策背后的立法过程对于对制定自己的退休计划做出知情决定至关重要。 该条探讨了法律制定退休和养老金政策的机制,强调了重要的历史和近期立法,并讨论了立法者在确保长期退休保障方面面临的持续挑战。

退休政策的立法程序

退休和养老金立法通常开始于立法机构提出的法案,无论是美国国会还是州立法机构。 该法案被提交到联邦一级的相关委员会,如参议院财政委员会或众议院方式和手段委员会,或州养老金和退休委员会。 各委员会举行听证会,由专家、倡导者和机构官员作证。 该法案随后被标出、修改和表决。 如果法案通过委员会,它就进入全院进行辩论和最后表决。 这一过程可能需要几个月甚至几年的时间,需要政治谈判和妥协。

法案在两院通过并达成任何分歧后,交由行政部门(总统或州州长)签署。 法案一旦颁布,由社会保障管理局或州养老金系统董事会等行政机构执行。 立法程序确保了在变革生效之前权衡多种观点,包括工人、退休人员、雇主和纳税人的观点。

联邦与州管辖权

美国的退休和养老金政策由联邦和州法律混合管理,联邦政府通过《社会保障法》和随后的修正案监督社会保障——最大的公共退休方案,还通过《雇员退休收入保障法》管理雇主赞助的退休计划,该法规定了私营部门养老金的最低标准和401(k)计划,而州政府则控制教师、消防员、警官和其他州和本地工人的公共雇员养老金制度,各州都有自己的立法程序来修改养老金福利、缴费率和资金要求,这一双重制度意味着,在任何一级的立法行动都能够大大改变不同群体的退休结果。

法律如何直接影响利益

退休法一旦颁布,就能够改变退休人员领取的养老金金额、他们获得这些养老金的条件以及养老金制度本身的经济健康。 了解这些直接影响有助于公民了解为什么关于退休政策的辩论会涉及他们自己的钱包和未来安全。

养恤金计算变化

许多养老金法都规定了如何计算福利。 比如,法律可以改变用于确定年度支付额的公式,例如修改乘数(例如,每年服务年最终平均工资的2%而不是2.5% ) 。 法律还可以调整最终平均补偿的计算方法,例如平均三年而不是五年,这往往会增加福利。 或者,生活费调整(COLAs)可能会被削减或取消以节省资金。 例如,伊利诺伊州在2013年通过了一项法律,降低了COLA的州养老金福利,但州最高法院后来将其降低为违宪。 这些变化对依赖固定养老金收入的退休人员具有直接的经济后果。

捐款和供资任务

立法者可以要求雇员、雇主或两者增加缴款,以支撑资金不足的养老金制度。 比如,2013年的《加利福尼亚州公共雇员养老金改革法案》提高了新雇员的缴费率,并减少了一些福利。 同样,2006年的《养老金保护法》等联邦法律收紧了企业设定福利计划的资金要求,要求公司在较短的时间内为养老金承诺提供全额资金。 这些法律防止成本转移给子孙后代,帮助确保承诺的福利得到实际支付。 然而,更高的缴费率可以降低工人的实得工资,增加雇主的成本,偶尔导致其他雇员福利或雇用的减少。

资格和退休年龄调整

另一项共同的立法干预是修改退休福利的资格标准,包括提高工人退休时享受全额福利的年龄,例如,通过1983年通过的修正案,社会保障全面退休年龄从65岁(1938年以前出生的人)逐步提高到67岁(1959年以前出生的人),国家养恤金制度同样将正常退休年龄——从55岁提高到62岁或65岁(新雇员)——以反映较长的预期寿命和降低长期费用,有些法律还创造了[ 提前退休的备选办法,使工人能够提前离开劳动力,换取较小的月检,这些调整对劳动力规划、个人财务规划和养恤金基金的可持续性产生了深远的影响。

影响退休的主要立法里程碑

几部具有里程碑意义的法律从根本上塑造了美国退休的风貌,并继续影响当今的政策辩论.

1935年《社会保障法》

退休保障方面最重要的法律或许是《社会保障法》 建立了一个由工资税资助的联邦养老保险计划,为数百万老年美国人创造了安全网,他们本来在退休时面临贫困。 随后的修正案扩大了保险范围,增加了残疾津贴,调整了税收和福利。 该方案现在为一般退休人员提供了大约30-40%的退休前收入,尽管它从未打算成为退休收入的唯一来源。 关于加强社会保障的立法建议 — — 比如提高工资税上限或提高满退休年龄 — — 仍在国会激烈辩论。

1974年《雇员退休收入保障法》

社保局制定了私营部门养恤金和保健计划的联邦标准,规定了最低供资水平,规定了时间表,计划管理人员的信托责任以及披露要求,社保局还设立了[保费保障公司[PBGC],该公司在公司破产且无法支付承诺的养恤金时,可保障确定的福利养恤金,该法保护数百万工人不因公司管理不善或破产而失去养恤金,但社保局并不涵盖公共部门养恤金,而是受州法律管辖,导致全国各地的零星保护。

2006年《养恤金保护法》

联邦法在几次高调的养老金失败和资金不足后,对企业设定福利计划的资金规则进行了紧缩。 联邦法要求计划至少采用保守利率假设获得80-100%的资金,并对条件差的计划规定了加快的资金计划。 该法案还使工人更容易自动加入401(k)计划,并更明确地披露计划的健康情况。 尽管在提高私人部门养老金偿付能力方面大都取得了成功,但更严格的资金要求也导致许多公司冻结了设定福利计划,完全转向401(k)安排。

《东南欧安全合作委员会法》(2019年和2022年)

2019年《安排每个社区提高退休(SECURE)法》和2022年通过的SECURE 2.0(作为总括支出法案的一部分)是几十年来退休储蓄方面最重要的立法变化。

  • 将规定的最低分配年龄从701⁄2提高到72岁(最终在SECURE 2.0下提高到75岁)。
  • 允许连续三年每年投入500小时的兼职工人参加401(k)计划.
  • 为小企业设立税收抵免,以抵消启动退休计划的费用。
  • 2025年开始在新的401(k)项计划及类似计划中要求自动入学。
  • 提高老年工人(60-63岁)的补缴缴款限额,帮助他们节省更多。

这些法律旨在扩大退休计划的覆盖面,鼓励储蓄,简化分配规则,它们反映了立法重点,即加强以雇主为基础的自愿制度,作为社会保障的补充。

当前的挑战和立法对策

如今,立法机关面临着一些紧迫的挑战,这些挑战考验着现有养老金和退休政策的可持续性,其中包括公共养老金计划资金不足、从设定受益转向设定缴款计划以及人口老化带来的人口压力。

公共养恤金资金不足

许多州和地方的养老金体系资金不足,耗资数十亿美元。 投资短缺、缴款不足和几十年前慷慨的养老金承诺等因素都促成了这一问题。 立法机构通过提高缴费率、减少新雇员的养老金,甚至试图重新谈判现有福利 — — 尽管法院通常保护应计福利。 例如,伊利诺伊州在2018年通过了一项法律,以减少新雇员的养老金福利,增加雇员的缴费,尽管该州仍然面临国内最糟糕的养老金供资比率。 同样,科罗拉多州和亚利桑那州也实施了改革,降低现有退休人员的养老金水平,这些改革在法院受到质疑,但基本得到了支持。 州立法机构全国会议 跟踪了所有50个州正在进行的改革努力。

从确定受益转向确定缴款计划

私人部门的雇主已经基本摆脱了传统的设定福利养老金(保证每月支付终身),而转向401(k)等设定缴款计划(福利取决于缴款和投资回报 ) 。 立法行动鼓励并回应了这一转变。 ERISA的资金要求使得DB计划成本更高,随后的法律(如SECURE法案)也使得DC计划更具吸引力和可及性。 尽管DC计划提供了可携带性和灵活性,但也将投资风险转移给工人。 许多批评家认为,立法机构应该做更多的工作来支持DB计划或采用混合模式(如现金平衡计划)以确保更可靠的退休收入。 一些州,如加利福尼亚州和俄勒冈州,已经授权没有雇主退休计划的私营部门工人自动入学IRA[,尽管这些方案是由雇员工资扣扣扣而不是雇主缴款供资。

人口压力和长寿风险

随着婴儿成长者退休和预期寿命的增加,领取福利的退休人员人数比缴纳工资税或养老金的工人人数增长得更快,这一人口变化直接挑战了社会保障和国家养老金制度的可行性。 国会预算办公室[CBO] 计划,如果不进行立法修改,社会保障信托基金将在2030年代初用尽,届时福利需要全面削减约23 % 。 立法者提出了各种补救措施:提高工资税上限,进一步提高全退休年龄,降低高收入退休人员的福利金(通过测试),或者将两者结合起来。 州立法机构面临类似的压力:有些已经将新雇员的退休年龄提高(例如,密苏里州将2011年后雇用的州雇员的正常退休年龄提高到67岁),而另一些国家立法机构则建立了分级福利结构,对长期雇员和新雇员加以区分。

养恤金立法的未来方向

展望未来,立法机关将继续努力平衡提供有保障的退休收入、使纳税人和雇主能够负担得起制度和尊重累积福利的法律保护等相互竞争的目标。

  • 自动入学和升级: 在SECURE 2.0的基础上,可能有更多的法律要求或鼓励自动入学退休储蓄计划,自动增加缴款与工资增长挂钩。
  • 国家赞助的退休计划: 更多的州会效仿那些为没有雇主计划的私营部门工人创建国家推动的IRA计划。 这些方案最终会演变为有州支持的混合系统。
  • 社会保障改革: 鉴于信托基金的耗尽日期,国会在未来十年中可能通过一揽子改革。 可能的因素包括将全退休年龄逐步提高到69或70岁,扩大工资税基础,以及采用更累进的优惠公式。
  • 养恤金整合与风险分担:[ 一些州,如罗德岛州和肯塔基州,将多个小额养老金计划整合到更大的系统中以减少成本和投资风险,其他州可能通过创建类似于荷兰或加拿大方法的分担风险模式来创新,其中福利根据基金业绩进行调整.
  • 20世纪80年代,美国在英国的美国和英国的美国都出现了一些问题。 环境、社会和治理(ESG)方面的考虑: 立法机关越来越多地辩论养恤基金是否应在投资决策中考虑环境SG因素。 佛罗里达州等州已经通过法律禁止环境SG考虑,而加利福尼亚州等州则鼓励这些考虑。 这些辩论将影响长期回报和养恤基金的稳定。

结论

立法机关通过的法律是数百万美国人赖以生存的退休和养老金体系的支柱。 从1935年的《社会保障法》到2022年的《SECURE 2.0法案》,每一部立法都重新塑造了工人如何储蓄、如何支付福利以及如何代代相传的风险分布。 随着人口结构的变化,资金缺口依然存在,退休保障日益紧迫,联邦和州级立法者将继续在决定未来退休人员能否享有财政独立方面发挥关键作用。 理解这些立法程序及其影响,使公民能够倡导促进稳定、公平和可持续的退休体系的政策。 了解拟议变革并参与民主进程有助于确保影响退休和养老金的法律反映所有利益攸关方的需求和价值观。