Johdanto: Intian GST-vallankumous

GST:n toiminta on ollut yksi Intian mullistavimmista talousuudistuksista itsenäisyyden jälkeen. Toteutettuna 1. heinäkuuta 2017, vuosien harkinnan ja poliittisen yksimielisyyden jälkeen GST korvasi välillisten verojen kaskadoinnin labyrintin.GST:n tavoitteena oli poistaa Intian markkinoita pirstaltelevat sisäiset veroesteet ja luoda saumaton yhtenäiset kansalliset markkinat[. Kuluttajille lupaus oli yksinkertainen: alhaisemmat kokonaishinnat, suurempi avoimuus ja piilotetun verotaakan keventäminen, joka aiemmin lisäsi tavaroiden ja palvelujen kustannuksia.

Lähes kymmenen vuoden kuluttua sen täytäntöönpanosta on tärkeää arvioida, miten GST on todella vaikuttanut kuluttajahintoihin. Tässä artikkelissa tarkastellaan GST-järjestelmän mekaniikkaa, sen välittömiä ja pitkäaikaisia vaikutuksia hintoihin eri kategorioissa, näitä muutoksia välittäviä tekijöitä ja Intian kotitalouksille aiheutuvia laajempia taloudellisia vaikutuksia.

GST-järjestelmän ymmärtäminen: miten se toimii

Hajanaisesta järjestelmästä yhtenäistettyyn veroon

Ennen GST:tä Intia’s välillinen verojärjestelmä oli monimutkainen verkko. Valmistaja maksoi valmisteveron, tukkumyyjän maksaman arvonlisäveron, palveluntarjoajan maksaman palveluveron ja valtiot määräsivät omat veronsa tavaroiden maahantulosta niiden rajojen yli (oktroi, maahantulovero). Koska jokainen vero on kannettu perusteella, joka jo sisälsi aiemmat verot, järjestelmä kärsi [[]]verosta [], korottamalla hintoja keinotekoisesti. GST poisti tämän kasadin sallimalla saumattoman panosveron hyvitykset (ITC) koko toimitusketjussa. Tänään yritys voi vaatia luottoa GST maksettu sen ostokset ja asettaa sen vastaan GST se veloittaa sen myynnistä, varmistaen, että vain arvonlisä kussakin vaiheessa on verotettu.

Neljän ruudun taajuusrakenne

Tavarat ja palvelut luokitellaan neljän veroasteen rakenteeseen tai poikkeusluetteloon: 0% (ainekset kuten elintarvikkeiden jyvät, tuoreet vihannekset, maito ja munat), 5% (perustarpeet, kuten pakatut elintarvikkeet, lääkkeet ja hiili), 12% (jalostetut elintarvikkeet, tietokoneet ja palvelut, kuten lentomatkustus talousluokassa), 18%: n (useimmat kulutustavarat, televiestintäpalvelut, rahoituspalvelut) ja 28%:n (luksustuotteet, syntitavarat ja hiilihapotetut tuotteet, kuten autot, tupakka ja hiilihapotetut juomat) osalta).

Määränpää ja kulutus linkitetty

Toinen perustavanlaatuinen muutos oli siirtyminen alkuperäperusteisesta verojärjestelmästä (jossa valmistusvaltio peri veron) määräpaikkaan perustuvaan järjestelmään (jossa kulutusvaltio perii veron).

Välittömät vaikutukset kuluttajahintoihin: Voittajat ja häviäjät

Hinnanalennukset: Aineelliset tavarat ja palvelut

GST:n käyttöönottoa seuraavina kuukausina huomattava määrä päivittäisiä tuotteita tuli halvemmaksi. Esimerkiksi pesujauheiden tehokas vero laski 25 prosentista 18 prosenttiin, ja valmistajien maksama vero laski ~30 prosentista 28 prosenttiin, mikä johti myös kodinkoneiden, kuten jääkaappien ja pesukoneiden, hintojen laskuun, joka oli aiemmin noin 26 prosenttia. Autoteollisuus laski myös pienten autojen (moottorikapasiteetti < 1200 cc) hinnanalennuksia.

Palvelut, joita aiemmin verotettiin raskaasti, olivat myös helpotuksia. Ravintolalaskut (ilman ehtoja) saivat 5% GST verrattuna aikaisempaan 18.20% yhdistelmävero. Monet televiestintäsuunnitelmat, vaikka aluksi sekava, lopulta ratkaistaan 18% GST-vero, joka oli alhaisempi kuin aikaisempi palveluvero 15%, kun yhdistettynä valtion maksuja. Nämä alennukset suoraan vähensivät kuukausikustannuksia keski-ja pienempituloisten kotitalouksien.

Hinta nousee: Luxury ja syntitavarat

Toisaalta ylellisyyksiksi tai haitallisiksi katsottuja tavaroita sijoitettiin korkeimpaan luokkaan (28% + lika). Luxury-autot (moottori > 1200cc), katumaasturit, hiilihapotetut juomat, tupakkatuotteet ja korkean tason kuluttajat näkivät hintojen nousun. Esimerkiksi kolapullo, joka aiemmin houkutteli noin 40%:n veron (valtion ja keskusmaksut) ja jonka osuus oli nyt 28 prosenttia ja jonka osuus oli 12%, nostivat kokonaisveroa 40 prosenttiin, mutta monien tuotemerkkien osalta perushintaa muutettiin siten, että hyllyhinta nousi nettomääräisesti.

Kiinteistön rullaluistelu

Yksi keskusteltavimmista alueista oli kiinteistö. Vanhan järjestelmän mukaan kotiostajilla oli paljon veroja (ALV, palveluvero, leimavero). GST alun perin sijoitti kohtuuhintaisen asunnon alle 8% ja muut kiinteistöt alle 12%, ilman panos verohyvitystä kehittäjille. Tämä johti kiinteistöjen hintojen nettonousuun monissa hankkeissa, koska kehittäjät eivät voineet korvata hankintakustannuksiaan. Vastauksena myöhemmin hallitus laski GST:n 1 prosentin ja 5 prosentin kohtuuhintaiseen ja ei-edullinen asunto (ilman ITC), joka vakautti hinnat. Kuitenkin monimutkaisuus jatkuu ja lopullinen hintavaikutus kotiostajaan riippuu voimakkaasti hankkeesta.

Tekijät, jotka vaikuttavat siihen, miten GST vaikuttaa loppuhintoihin

GST-luokitusluokat

Kuten todettiin, korkoluokka on suorin tekijä. Tuote siirtyy korkeammasta ennen GST veroa pienempi olisi teoriassa nähdä hinnan lasku. Kuitenkin todellinen läpivienti riippuu liiketoiminnan marginaaleja ja markkinoiden kilpailu. Esimerkiksi monet nopeasti liikkuvat kulutustavarat (FMCG) yritykset laskivat hintoja välittömästi, mutta jotkut luokat, joilla on korkea brändi uskollisuus omaksunut hyötyä kuin siirtää sen.

Toimitusketjun dynamiikka ja panosten verohyvitys

GST.n saumaton ITC-mekanismi vähentää yritysten kokonaisverotaakkaa pääomahyödykkeiden ja raaka-aineiden osalta. Tekstiili-, jalkine- ja elintarviketeollisuuden osalta, jossa aikaisempia veroja ei täysin korvattu, ITC:n käyttöönotto merkitsi alhaisempia tuotantokustannuksia. Tämä vaikutus voisi johtaa hinnanalennuksiin, vaikka tuotannon GST-verokanta olisi nimellisesti sama kuin vanha vero. Kuitenkin yritykset, jotka eivät ole vaatimusten mukaisia (esim. epävirallisella sektorilla) tai jotka toimivat ohuilla marginaaleilla, eivät ehkä täysin pääse eroon näistä säästöistä.

Kilpailu ja markkinoiden rakenne

Kilpailukykyisillä aloilla - kuten kuluttajaelektroniikassa, pakatussa elintarvikkeissa ja vaatteissa - yritykset joutuvat vastaamaan hintojen säästöistä markkinaosuuden säilyttämiseksi.

Verosäännösten noudattamista ja tuotannon vastaisia toimenpiteitä

Sen varmistamiseksi, että yritykset siirtävät GST-korkojen alentamisen tai ITC:n edut, hallitus perusti [National Anti-Profiting Authority (NAA)[]]. NAA tutki satoja tapauksia ja pakotti yritykset alentamaan hintoja tai palauttamaan ylimääräiset keräysjärjestelmät. Esimerkiksi vuonna 2018 NAA määräsi useita sementin ja renkaiden valmistajia alentamaan hintoja tai tallettamaan vastaavan määrän kuluttajien hyvinvointia edistävään rahastoon. Nämä toimenpiteet auttoivat hillitsemään perusteettomia hinnankorotuksia, vaikkakaan sääntöjen noudattaminen ei ole yhdenmukaista.

Inflaatiopaineet ja makrotalouden tekijät

Vaikka GST ei itsessään ole inflaatiota kiihdyttävä tekijä, sen toteutus tapahtui samaan aikaan kuin raaka-aineiden maailmanmarkkinahintojen, polttoainekustannusten ja toimitusketjun häiriöiden (mukaan lukien COVID-19 -pandemia) nousu, mutta nämä ulkoiset tekijät ovat usein syrjäyttäneet GST:n inflaation heikkenemisen. Esimerkiksi Intian kuluttajahintaindeksin inflaatio vaihteli 3-6 prosentin välillä GST:n jälkeisinä vuosina, mutta perusinflaatio ilman elintarvikkeita ja polttoaineita pysyi suhteellisen maltillisena, mikä viittaa siihen, että GST auttoi hillitsemään kustannuspaineita valmistus- ja palvelualoilla.

Pitkäaikaisvaikutukset ja vakautuspolku

Hintaennustettavuus ja avoimuus

Yksi kestävän kehityksen saavutuksista on siirtyminen kohti veropohjaista hinnoittelua. Vähittäiskaupoissa ja sähköisen kaupankäynnin alustoilla näkyvä hinta sisältää GST, poistaa yllätys lisämaksut kassalla. Tämä avoimuus on antanut kuluttajille mahdollisuuden tehdä enemmän tietoa vertailuja ja on vähentänyt mahdollisuuksia mielivaltainen hinnoittelu. Ajan mittaan, kun yritykset ovat sopeutuneet uuteen järjestelmään, hintojen vaihtelu on vähentynyt, ja kausivaihtelut ovat tulleet ennustettavissa.

Vaikutukset epävirallisiin ja pieniin yrityksiin

Pienet ja keskisuuret yritykset (pk-yritykset) ovat aluksi ponnistelleet sääntöjen noudattamisen kanssa, mutta kokoonpanojärjestelmän käyttöönotto (liikevaihtoa varten ...1,5 croreen asti) ja yksinkertaistettu neljännesvuosittainen ilmoitusjärjestelmä ovat vähentäneet niiden taakkaa. Monet epäviralliset yritykset ovat siirtyneet viralliseen veroverkkoon, mikä on lisännyt kilpailua ja aiheuttanut hintojen alenemista aloilla, kuten tekstiili-, yleisissä vähittäis- ja paikallispalveluissa. Kuluttajat ovat hyötyneet laajemmasta valikoimasta valintoja ja kilpailukykyisemmästä hinnoittelusta erityisesti puolikaupunki- ja maaseutumarkkinoilla.

Valtion tulot ja julkiset palvelut

Laajentamalla veropohjaa ja vähentämällä veronkiertoa GST on lisännyt valtion tuloja, mahdollistaen infrastruktuuri-, terveydenhuolto- ja koulutusmenojen kasvun. Vaikka nämä edut ovat epäsuoria, ne vaikuttavat osaltaan elinkustannusten alenemiseen pitkällä aikavälillä, esimerkiksi parantamalla julkista liikennettä, alentamalla tietulleja (joissakin valtioissa on poistettu tietullit valtion valtateiden tieltä) ja tukemalla yleishyödyllisiä palveluja.

Inflaatio ja rahapolitiikka

Intian keskuspankki (RBI) -tutkimukset ovat osoittaneet, että GST on vähentänyt yleistä inflaatiovolatiliteettia. Kun veroista poistetaan verokasadin, järjestelmä estää syöttökustannusiskujen siirtymisen loppukuluttajahintoihin. RBI-analyysi[] totesi, että GST:n inflaation hidastuminen vaikutti erityisen merkittävästi valmistettuihin tuotteisiin ja vaikutti osaltaan perusinflaation hidastumiseen vuosina 2018-2019. Tämä tarjoaa vakaamman ympäristön kotitalouksien budjetoinnille ja pitkän aikavälin rahoitussuunnittelulle.

Tapaustutkimukset: Alakohtaiset hintaliikkeet GST:n alaisina

Nopeasti siirrettävät kulutustavarat (FMCG)

Kuluttaja-asioiden ministeriön ja Intian standardien Bureau of Indian Standards -järjestön tiedot osoittavat, että GST:n jälkeiset vähittäishinnat, keskeisten FMCG-tuotteiden, kuten pesusaippuoiden, hammastahnan ja (pakattujen) ruokaöljyjen, vähittäismyyntihinnat, laskivat inflaation jälkeen 3. Esimerkiksi suosittu 1kg:n pesujauhepakkaus putosi . ... ... ../.../................................-keskimääräisestä MRP:stä (ennen GST:ää) ---------------1112................................................................................................

Autot

Autoala on sekatavaraa. Sisääntulotaso kaksipyöräisten (alle 110 cc) marginaalihinnat laskivat 1..2%, kun taas keskisegmenttiautojen hinnat pysyivät pääosin tasaisina. Luxury-autojen ja katumaastureiden hinnat nousivat kuitenkin 3.8.

Asunto- ja kiinteistöala

Alkupiikin jälkeen GST-kannan järkeistäminen vuonna 2019 laski kohtuuhintaisen asuntotuotannon (hinta jopa .45 lakh) verokannan 1 prosenttiin ja ei-edullisen asuntotuotannon 5 prosenttiin. Tämä on tehnyt kotiostoksista verotehokkaampia. Maakustannusten, raaka-ainehintojen inflaation ja sääntöjen noudattamisesta aiheutuvien kustannusten vuoksi kohtuuhintainen kokonaisparannus on kuitenkin rajoitettu useimpien ostajien loppukustannusten 2...4 prosentin alennukseen. Kuluttajille todellinen voitto on lisääntynyt avoimuus.

Televiestintä

Telealalla tapahtui merkittävä muutos.Ennen GST:tä tosiasiallinen vero oli noin 15 prosenttia (palveluvero) plus lisenssimaksut ja taajuusmaksut. GST:n mukaan perusvero on 18 prosenttia, mutta teollisuus hyötyi ITC:stä infrastruktuuriin ja laitteisiin. Tämän seurauksena operaattoreiden nettoverokustannukset laskivat, ja ne siirsivät kuluttajille joitakin säästöjä halvempien tietosuunnitelmien . Erityisesti sen jälkeen, kun Reliance Jio. Mobiilitariffit Intiassa ovat edelleen maailman alhaisimpia, suuntaus, joka GST auttoi ylläpitämään.

Kritiikka ja haasteet: Miksi ei kaikki hinnat putosivat

Vaikka GST:n tarkoitus oli kuluttajien kannalta suotuisa, useat haasteet ovat estäneet hintaetujen täysimääräisen toteutumisen. Ensinnäkin hintojen moninaisuus (5, 12, 18, 28 prosenttia ja lika) on joskus johtanut tahattomaan virheelliseen luokitteluun, mikä on johtanut riitoihin ja väliaikaiseen hintaepävarmuuteen.

Toiseksi pienet yritykset, jotka toimivat ilman täysin ITC-säännösten noudattamista (esim. rekisteröimättömät jälleenmyyjät, kokoonpanomyyjät) eivät saa siirtää kustannussäästöjä, jolloin hinnat pysyvät ennallaan tai korkeampina tietyillä paikallisilla markkinoilla. Kolmanneksi, vaikkakin hyvin suunniteltua voittoa vastustava mekanismi on ollut hidas ja alivarainhoitoinen. Monia tapauksia on jatkunut jo vuosia, ja kuluttajien todistustaakka on suuri.

Lopuksi, tuotteiden, kuten autojen, tupakan ja hiilihapotettujen juomien, likaantumisen lisääntyminen on pitänyt näiden tuotteiden lopullisen hinnan koholla, vaikka se on perusteltua terveydellisistä ja ympäristöllisistä syistä. Kuluttajien matalatuloisten sulkujen, jotka käyttävät tällaisia tuotteita, vaikutukset ovat suhteettoman suuret. Ideoiden Intialle tekemä [[] työpaperi korostaa, että GST.n yleinen hyvinvointivaikutus on hieman progressiivinen, mutta synnintekoon liittyvien korkeiden tasojen taantuva luonne kompensoi joitakin hyötyjä.

Tien päässä: tulevaisuuden GST:n ja kuluttajahintojen kehitys

Rate Rationalisation ja yksinkertaisempi vaatimustenmukaisuus

GST-neuvosto on vähitellen edistynyt verokantojen järkeistämisessä, ja monet tavarat on siirretty 28 prosentista 18 prosenttiin (esimerkiksi maalit, pesukoneet ja tietyt elektroniikkalaitteet), ja on päästy yksimielisyyteen siitä, että lopulta olisi käytössä vain kaksi tai kolme vakioverokantaa (sekä ylellisyys- ja korvausaste).

Digitalisaatio ja sähköinen laskutus

Pakollinen sähköinen laskutus (vuodesta 2020) ja myyntitietojen reaaliaikainen raportointi ovat parantaneet säännösten noudattamista ja vähentäneet liian vähän raportointimahdollisuuksia.Kun yhä useammat yritykset joutuvat viralliseen veroverkkoon, veronkierron kasaamisesta aiheutuvat kustannukset, jotka lopulta vahingoittavat rehellisiä kuluttajia, vähenevät.Tämän pitäisi johtaa johdonmukaisempaan hinnoitteluun koko maassa.

Syöttöverohyvityksen kautta

Yksi pitkäaikainen kysyntä on GST:n alentaminen aloilla, joissa panosverohyvitys on suuri (esim. sementti, teräs ja pääomahyödykkeet). Jos neuvosto alentaa näiden alojen hintoja, siitä voi olla hyötyä asunto-, auto- ja infrastruktuuririippuvuustavaroiden kuluttajille. Hallitus keskittyy infrastruktuurin käyttöön kansallisen infrastruktuurin putkiston puitteissa myös tuottavuuden, tuotantokustannusten ja näin ollen kuluttajahintojen nousun osalta keskipitkällä aikavälillä.

Päätelmä: Mixed mutta lupaava kuva

GST:n vaikutus Intian kuluttajahintoihin on ollut monitahoinen. Lyhyellä aikavälillä perushyödykkeiden ja monien palvelujen hinnat ovat muuttuneet halvemmiksi, kun taas ylellisyystavarat ja syntitavarat kallistuivat progressiivisiksi. Keskipitkällä aikavälillä vero on onnistunut poistamaan kaskadi- ja avoimuusketjuja ja laajentamaan veropohjaa, mikä on osaltaan hidastanut perusinflaatiota ja vakauttanut hintoja. Täytäntöönpanohaasteet, veroprosenttien moninaisuus ja sääntöjen noudattamisessa olevat puutteet ovat kuitenkin estäneet säästöjen täysimääräisen siirtymisen loppukuluttajille.

Koska GST kehittyy ja neuvosto jatkaa verokantojen virtaviivaistamista ja täytäntöönpanon parantamista, intialaiset kuluttajat voivat odottaa ennustettavampaa, oikeudenmukaisempaa ja tehokkaampaa verotusympäristöä.Lopullinen hintavaikutus riippuu siitä, kuinka nopeasti järjestelmä etenee kohti yksinkertaisempaa, kahden tai kolmen prosentin rakennetta ja miten tehokkaasti voittoa tavoittelevat mekanismit toimivat.Tällä hetkellä GST on merkittävä uudistus, joka on perusteellisesti muuttanut hintaympäristöä Intian jokaisen kotitalouden kannalta, vaikkakin parempi, vaikkakin parantamisen varaa.

Tämä artikkeli on tuotettu laivaston kustantajan kirjoittama uusi moottori; lisälukea varten GST ja sen taloudellisia vaikutuksia, ks. virkamies GST-portaali[] ja GST-neuvoston kertomukset [.[[]]]]